AJ BellUlasan Broker SahamHas commissions

Apa yang sebenarnya ditawarkan AJ Bell

AJ Bell tidak mencoba menjadi Hargreaves Lansdown dan tidak mencoba menjadi Trading 212. Broker ini menempati celah spesifik antara keduanya: sebuah platform ISA dan SIPP full-service dengan beragam investasi, dengan biaya yang jauh lebih rendah dibandingkan HL pada reksa dana dan kompetitif pada saham. Investor yang paling cocok adalah mereka yang menginginkan lebih dari sekadar aplikasi bebas komisi tetapi tidak mau membayar premium HL untuk fitur yang mungkin tidak mereka gunakan.

Platform ini hadir dalam dua versi: AJ Bell Dodl (aplikasi sederhana untuk investor pasif) dan AJ Bell Youinvest (layanan penuh). Ulasan ini mencakup Youinvest, yang menjadi pilihan bagi sebagian besar investor serius.

Struktur biaya dibandingkan dengan Hargreaves Lansdown

Biaya platform dana di AJ Bell dibatasi £3,50 per bulan untuk saham (£42 per tahun, sedikit lebih rendah dari £45 milik HL), tetapi biaya dana lebih menarik pada nilai portofolio yang lebih besar. AJ Bell mengenakan biaya 0,25% per tahun pada £250.000 pertama dalam reksa dana, jauh di bawah 0,45% milik HL pada band yang sama. Untuk ISA senilai £150.000 yang seluruhnya dipegang dalam dana, AJ Bell mengenakan biaya £375 per tahun dibandingkan £675 HL, penghematan tahunan sebesar £300. Selisih itu akan menjadi signifikan dalam jangka waktu investasi 20 tahun.

Biaya komisi transaksi saham adalah £9,95 secara online (atau £1,50 untuk pemesanan investasi bulanan reguler), dibandingkan dengan £11,95 HL. Selisihnya tidak terlalu besar bagi trader yang jarang, tetapi cukup signifikan bagi investor yang sering mengisi posisi secara bertahap. Opsi investasi reguler dengan biaya £1,50 adalah salah satu struktur investasi berkala yang paling kompetitif di platform berbasis Inggris penuh.

Cakupan investasi

Cakupan investasinya meliputi saham Inggris (LSE, AIM), saham AS dan Eropa, ETF, trust investasi, lebih dari 2.000 dana, obligasi korporasi, gilt, dan saham preferen. Saham AIM dapat dimasukkan dalam ISA, memenuhi kemampuan perencanaan pajak warisan seperti HL. Pemilihan dana sangat luas, mencakup semua penyedia dana utama Inggris tanpa kekurangan yang mencolok.

AJ Bell tidak menawarkan produk terstruktur atau beberapa instrumen niche yang tersedia di HL, tetapi bagi sebagian besar investor ritel yang membangun portofolio diversifikasi jangka panjang, cakupan investasinya sudah mencukupi. Saham fraksional tidak tersedia di platform ini, sebuah kekurangan dibandingkan dengan Trading 212 dan Freetrade untuk investor yang ingin mendapatkan eksposur lebih presisi pada nama AS berharga tinggi.

SIPP: opsi bagi perencanaan pensiun

SIPP AJ Bell adalah salah satu produk terbaik di pasar ritel. Ia menerima transfer dari pensiun tempat kerja, transfer final salary (dengan catatan nasihat yang sesuai), dan pensiun pribadi yang ada, serta mendukung drawdown langsung, memungkinkan investor mengambil pendapatan dari pensiun tanpa pindah ke anuitas atau penyedia drawdown lain. SIPP dapat menampung jenis investasi yang sama dengan ISA, menjadikannya pensiun mandiri yang nyata daripada produk kelolaan dengan pilihan terbatas.

Bagi investor yang menginginkan SIPP tanpa kerumitan skema SSAS (Small Self-Administered Scheme), produk AJ Bell adalah salah satu yang paling lengkap di titik harga ini.

Pengalaman platform

Platform AJ Bell Youinvest fungsional dan terorganisir dengan baik. Antarmukanya bukan yang paling modern, desainnya lebih bersifat korporat daripada konsumen, tetapi navigasinya logis, laporan akun mendetail, dan proses transaksi langsung. Aplikasi seluler mencakup fungsi inti: transaksi, pemantauan portofolio, kontribusi, dan pengubahan dana. Alat riset bersifat praktis daripada mendalam: data fundamental dasar, berita, lembar fakta, dan grafik kinerja tersedia tanpa biaya tambahan.

AJ Bell juga menerbitkan ide investasi dan ulasan pasar melalui bagian riset dan podcast. Kualitasnya cukup untuk pendidikan investor umum tetapi tidak setara dengan riset saham ekuitas milik HL.

Diatur FCA dan terdaftar di LSE: perlindungan FSCS sejak 1995

AJ Bell diotorisasi dan diatur oleh FCA serta terdaftar di Bursa Efek London (LON: AJB). Aset klien disimpan dalam akun nominee terpisah dan FSCS mencakup klaim yang memenuhi syarat hingga £85.000. Sebagai perusahaan publik yang terdaftar, AJ Bell menerbitkan laporan keuangan tahunan yang diaudit. Platform ini telah beroperasi sejak 1995 tanpa insiden terkait keamanan dana.

Kekurangan

Kedalaman riset jauh di bawah HL, AJ Bell tidak menerbitkan analisis ekuitas asli. Saham fraksional tidak tersedia di platform, yang membatasi averaging biaya pada saham AS berharga tinggi. Desain platform fungsional ketimbang modern. Waktu respons layanan pelanggan selama periode puncak mendapatkan ulasan beragam.

Kesimpulan

AJ Bell adalah pilihan paling menarik bagi investor Inggris yang menginginkan beragam layanan lengkap termasuk ISA, SIPP, reksa dana, saham, ETF, trust investasi dengan biaya yang jauh lebih rendah dibanding Hargreaves Lansdown pada portofolio dana besar. Opsi investasi reguler dengan biaya £1,50 membuat investasi sistematis menjadi ekonomis. Bagi investor yang sebagian besar memegang dana dalam SIPP atau ISA dan menginginkan pengelolaan akun yang profesional tanpa perlu membayar biaya premium HL, AJ Bell adalah pilihan yang lebih hemat biaya.